Los 10 errores más habituales del trader​

El trading, es decir, la operativa fundamentalmente de corto plazo en los mercados financieros, es un mundo que cada día atrae a un mayor número de inversores. Cada uno de ellos se acerca a este apasionante mundo con unas ideas, técnicas o conocimientos muy diferentes, pero lo que casi todos tienen en común son una serie de errores que se repiten de forma recurrente en todos ellos, desde los traders más novatos hasta los más experimentados.

Esto es así porque la mayoría de estos errores están íntimamente relacionados con la psicología, por lo que es vital saber reconocerlos y evitarlos para ser traders exitosos a lo largo del tiempo. De este modo, hemos elaborado una lista con los 10 errores más habituales del trader.

Error nº1 - Falta de formación

Iniciarse en el mundo del trading y de la inversión sin una formación mínima es el camino más rápido para perder todo nuestro capital. De este modo, es absolutamente imprescindible formarse adecuadamente antes de empezar a operar con dinero real en los mercados. Hacerlo sin la formación adecuada implica necesariamente operar sin un plan predeterminado y testado adecuadamente, lo que hará que nuestra operativa sea totalmente aleatoria e impredecible. Uno de los primeros pasos puede ser la lectura de libros relacionados con el mundo del trading (10 libros imprescindibles sobre trading).

Error nº2 - Prestar insuficiente atención a la psicología

Debemos ser conscientes de que la influencia de la psicología en el trading es fundamental. Tanto es así que se estima que en torno a un 70-80% del éxito en el trading es debido a la gestión y control de los distintos sesgos psicológicos que nos afectan. Por ello, es fundamental conocer y saber cómo combatir los principales sesgos emocionales y cognitivos que nos afectan como inversores o traders.

Error nº3 - Sobre-invertir

Existen dos formas claras de sobre-invertir. La primera de ellas hace referencia a invertir con demasiada frecuencia en el mercado (es mejor centrarse en oportunidades claras dónde el riesgo sea menor y dónde podamos aplicar de forma eficaz nuestro plan de trading) y la segunda consiste en mantener muchas posiciones abiertas simultáneamente (esto puede dificultar el control y seguimiento de las mismas y ser indicativo de que no tenemos un plan de trading perfectamente definido).

Error nº4 - Utilización de un elevado apalancamiento

Este error es muy común en la mayoría de traders, especialmente en aquellos inversores "novatos" que han obtenido buenos resultados en sus primeras operaciones. Esto hace que se crean infalibles y se apalancan en exceso (1:100, 1:200, 1:500, etc.), lo que se traduce en asumir riesgos innecesarios y poner en peligro gran parte del capital disponible para invertir.

Error nº5 - Tener expectativas poco realistas

Es muy fácil dejarse seducir por rentabilidades anuales muy elevadas, como las que ofrecen muchos brokers, pero no debemos perder de vista que la rentabilidad media histórica del S&P 500 ha estado en torno al 7-8% anualizado y que inversores tan prestigiosos como Warren Buffett (7 secretos sobre el éxito de Warren Buffett) han logrado llegar a niveles cercanos al 20%. Por lo tanto, esperar obtener rentabilidades sostenidas por encima de estos niveles no parece razonable y puede hacernos asumir riesgos excesivos.

Error nº6 - Mala elección del broker

Aunque cada día se presta más atención al broker utilizado para realizar trading, no es menos cierto que muchas personas no analizan debidamente todas las características de los distintos brokers (comisiones, plataforma de trading, productos financieros, apalancamiento, seguridad, etc). De este modo, debemos dedicar el tiempo necesario para la elección del broker que mejor se adapte a nuestras necesidades, ya que va a ser nuestra herramienta de trabajo.

Error nº7 - Cortar las ganancias y dejar crecer las pérdidas

Es muy común en el mundo del trading y de la inversión cortar las ganancias rápidamente por miedo a que se evaporen y dejar crecer las pérdidas con la esperanza de que se recuperen pronto. Es en este apartado donde juega un papel esencial la utilización de stop loss y stops de beneficios, que nos van a permitir cortar las pérdidas de raíz y asegurar de forma progresiva los beneficios.

Error nº8 - Limitar nuestras opciones

Muchos traders, en especial aquellos menos iniciados, sólo operan en el lado largo o alcista del mercado, dejando de lado la operativa bajista o en corto. Si bien es cierto que la gestión de una posición larga es diferente a la de una corta, debemos tener presente ambos aspectos. En el mismo sentido, debemos conocer todos los productos financieros que nos permiten operar en el mercado, desde las acciones clásicas hasta los productos derivados como son los CFDs, warrants, futuros, opciones, etc.

Error nº9 - No adaptarse a las condiciones del mercado

Los mercados financieros están en constante cambio, y cada día que pasa los cambios son más rápidos y radicales. Esto implica que nuestras estrategias de trading pueden dejar de funcionar en algún momento dado, por lo que debemos ser lo suficientemente ágiles y rápidos para adaptarnos a las condiciones cambiantes del mercado.

Error nº10 - Deficiente control del riesgo

Si no tenemos planificado de antemano un sistema de control de riesgos en el trading, estaremos abocados a la pérdida de todo o parte de nuestro capital. Entre otros muchos aspectos, es esencial la gestión de stops, el uso de un nivel de apalancamiento adaptados a nuestro perfil inversor o dejarse guiar por las emociones en lugar de por el plan de trading preestablecido.

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