Saludos la semana pasada escribí S&P500 rumbo a los 1300: Un crudo rebote donde hable del rebote del petróleo y un probable escenario de rebote para el mercado y el petróleo ambos siguieron el libreto, pero eso lo vemos luego, primero me interesa hablar un poco sobre el piso del petróleo, comenzamos:
Comencé a escribir sobre el piso del petróleo y no sé por qué terminé hablando de un mundo dominado por mujeres, pero así es la musa :-)
PD: El mercado mas descaradamente manipulado que e visto desde que comencé a ver gráficos es el del petroleo, si alguien tiene dudas de eso esta en el oficio equivocado.....
Poder determinar el piso de largo plazo del petróleo al día de hoy creo que es jugar al azar, todavía no hay suficientes datos para poder decir que el piso del petróleo está en la zona de los 28 o 25, el que diga al día de hoy que el piso está ahí y acierte desde mi punto de vista solo adivino es todo, pero no pasa nada yo también me voy a unir y sin muchos datos voy a tratar de adivinar también, ojo estamos hablando del piso de largo plazo. No digo que no este ahí solo digo que al día de hoy no hay evidencia fuerte que lo respalde.
Primero para poder determinar el piso del petróleo tenemos que repasar una regla general de los activos de inversión, no es que siempre se cumpla pero muchas veces si se cumple y uno siempre tiene que estar del lado de las probabilidades.
"Cuando un activo cae a plomo y este es el caso del petróleo, el piso en tiempo y espacio es proporcional a la caída".
Ejemplo de eso está el NASDAQ luego de su caída de las .com, el extenso lateral que construyó antes de retomar el vuelo y ejemplo contrario el mismo petróleo luego de su espectacular caída desde los 147 hasta la zona de los 33 y si estudiamos muchos activos el patrón es prácticamente el mismo, ambos escenarios a nivel técnico tienen una explicación más que contundente pero domina el primero eso es lo que necesitamos saber por el momento.
Si miramos la caída del precio del petróleo ya de antemano podemos especular que el tiempo y rango de ese piso van a ser largo y con un rango bastante holgado. Esa es la primera información que tenemos y vamos a montar el muñeco con las piezas que tenemos disponibles.
Segundo, el petróleo se encuentra ante una auténtica pared, si mi hipótesis no me falla muy probablemente esta zona de los 32.90 a los 33.90 o sea lo que podría ser en el futuro techo de largo plazo. ¿Ahora cuán importante a nivel técnico es esta zona y para que nos va a servir?. Como mencione anteriormente la mayoría de las veces cuando un activo cae a plomo comienza un proceso de acumulación de largo tiempo, puede tomar meses, y hasta años. Determinar el tiempo de ese posible lateral de acumulación sencillamente es imposible al menos para mí. Ahora lo que sí es posible es tratar de determinar el posible rango de acumulación a largo plazo que utilicen los chicos grandes en el petróleo.
La zona de los 33 donde paró la espectacular caída desde los 147 mencionada en el primer párrafo era el piso donde todos los ojos estaban puestos y los rebano sin problema al llegar a esa zona, ya tuvo al menos un cierre semanal por debajo de esa zona y con fuerza, solo nos falta un cierre mensual y para postres un cierre trimestral que sería en marzo y estará consumada la pared. Desde mi punto de vista personal ya la pared está consumado, pero es mejor esperar un cierre mensual para darle más peso. ¿Ahora dónde está el piso del petróleo?, ya tenemos una alta probabilidad de que la parte alta del canal de acumulación sea en 32.90 a 33.90, pues no tengo la mínima idea del piso de largo plazo, para eso hace falta que se den muchas cosas a nivel técnico y tal vez a nivel fundamental, digo tal vez por la descarada manipulación que existe en el mercado del petróleo, pero vamos a ver los mejores ZAP o zonas de alta probabilidad.
Los 28 sería una zona no me encanta, pero está ahí, los 25 podrían ser otra zona sin duda y por último la zona de los 19.50. De los tres viendo los fundamentos del petróleo y el aspecto técnico me voy a inclinar por los 19.50 como zona de piso probable y los 33 como zona de techo. O sea muy probablemente el rango que utilicen los chicos grandes del petróleo sea ese, pues el rango de 33 a 25 podría ser pero lo veo muy estrecho para mantener una acumulación de largo plazo en el petróleo, por eso me inclino por los 19.50.
Si vemos un gráfico del petróleo en escala semanal podemos ver que la media móvil de 30 semanas podrían tratar de anclarla en la zona de los 33 para darle más fuerza a la pared a nivel técnico, pero para eso tienen que hacer bajar el precio hasta los 19.50, o meterlo en un largo lateral entre los 25 y los 33. O ambas un largo lateral entre los 33,25 y 19.50, esas serian las zonas claves. O sea si mi hipótesis no falla el piso esta en los 19.50, claro la diferencia de un trader ganador a uno perdedor sería no saber cuando la hipótesis falla y si el petróleo decidiera hacer el piso en los 28 o en los 25 no pasa nada yo me voy a dar cuenta rápido, no me voy a aferrar a los 19.50 pues esas dos zonas tienen mucha importancia a nivel técnico. También tenemos que tener la mente abierta a que el petróleo haga piso, por debajo de los 19.50 y decida ir a las zonas de 15 a 10 o debajo de los 10 no pasa nada, bailamos a ese ritmo. Abajo imagen con algunos de los posibles rangos si encuentra el piso en algún punto.
¿Quieren piso? así están las cosas: primero que rompan la pared, zona de los 32.90 a los 33.90, luego que rompan los 41.75 con fuerza, si eso ocurriera en el corto plazo podemos darle más credibilidad a la posibilidad de que tenemos un fortísimo piso en los 28, no pasa nada ese sería el rango entre 28 y 41.75 aproximadamente. El reto está en que si decide buscar los 25 todas esas zonas arriba mencionadas van a cambia y las medias móviles también se van a mover, no van a ser la mismas, pues el mercado están robot izado y para sobrevivir hay que tratar de adaptarse a la nueva información que los robot digieran en los mercados, es todo. No de gratis lo que era soporte antes hoy día no vale nada y viceversa OJO con eso.
Ahora no esperen que el petróleo caiga en los próximos días a la zona de 19.50 eso puede ocurrir muy rápido o muy lento, me late a que será lento pero lo que yo crea no vale nada solo el precio el volumen y los “robot” nos dirán el camino a tomar semana a semana. Otro posible rango podría ser entre los 19.50 y los 25 o los 19.50 o 28, no pasa nada hay que ajustarse a lo que el petróleo nos ponga en la mesa.
Sin duda quien me daría más luz sobre el tema es el dólar index el problema es que en los últimos meses ha perdido un poco la relación inversa entre uno y el otro, no me sorprende pues me lo esperaba. Igual la relación va a volver y pronto, no lo dudes y depende de donde este el dolar index en esos momentos podremos determinar fácilmente dónde está el piso del petróleo sin duda el santo grial del piso del petróleo está ahí en el dólar index solo hay que esperar a que vuelvan a sincronizarse OJO con eso.
Una loca hipótesis alternativa a la guerra del petróleo
"Si esto ocurre pueden coger todo lo que he escrito arriba y triturarlo porque con la misma velocidad que el petróleo cayó con esa misma va a subir a la zona de 100 o más OJO"
Esta hipótesis no la leí en ningún lado, es solo una opinión personal sin mucho fundamento, pero de todos modos me voy a animar a plantear. En el mundo energético corre la idea de que existe una guerra en el sector energético, puede ser pero no sé por qué al día de hoy no la digiero, siento que le falta algo, por alguna razón que desconozco hay algo que no encaja podría estar equivocado, de hecho las probabilidades de estar equivocado son más altas que estar en lo correcto. Como dicen "las cosas nunca son lo que parecen" este podría ser un caso de esos, ya que estamos jugando a adivinar el piso del petróleo, vamos a jugar a adivinar escenarios.
Como saben se dice que el que domine la energía domina al mundo, para mi es quien tenga la moneda de reserva pero puedo comprar la de la energía no pasa nada, y como muchos sospechamos EEUU liderando a la OTAN llevan muchos años en su misión de dominar a Asia central para dominar por completo el mercado energético y lo están logrando de eso que no quepa la menor duda.
Ahora para poder consolidar la misión del dominio de Asia central, la OTAN sabe que tiene que poner de rodillas a Irán pues Irak, Siria, Afganistán etc… solo son piezas de este rompecabezas geo-político, la ficha importante es Irán. Solo imaginemos el siguiente escenario vamos, si la OTAN de una vez por todas decidiera ir en un conflicto en escalada con Irán, la OTAN sabe que el petróleo va a volar mínimo un 30% en cuestión de minutos. Acto seguido en cuestión de días o horas Irán va a cerrar el estrecho de Ormuz, Irán lleva años practicando esa maniobra militar y tiene los recursos y el personal para hacerlo no lo duden, y si eso ocurre usted puede vivir convencido de que el petróleo va a volar un 80% en cuestión de minutos. Por el estrecho de Ormuz transita como mínimo el 30% del petróleo del mundo OJO con eso.
Quién sabe si esta bajada del precio del petróleo es el primer paso para ir en un conflicto en escalada con Irán, pues no es lo mismo un cierre del estrecho de Ormuz con el petróleo en 75 que un cierre del estrecho con el petróleo en 20. Eso es elemental, a eso le sumamos que por alguna razón que yo personalmente desconozco, las grandes intervenciones de los EEUU y la OTAN en Asia central se dan casi siempre entre marzo y septiembre, puede ser el clima, celebraciones religiosas no lo sé pero es así.
A eso le sumamos que los EEUU tienen como tradición dejar al nuevo presidente con tremendo enredo militar al comenzar su mandato. Clinton heredó Irak, de Bush padre, Bush hijo heredó de Clinton Afganistán, Obama que de momento ha sido el más castigado, heredó Irak y Afganistán que heredará el próximo presidente? ya tiene a Siria en las costillas, será Irán.
Olimpiadas en agosto del 2016 y todos los ojos del mundo entretenidos en Río de Janeiro, recuerden en el 2008 los ojos estaban puestos en Beijing y en el cáucaso ruso casi se desata el Armagedón, OJO.
El solo hecho de pensarlo le eriza los pelos a cualquiera lo sé, pero lamentablemente el ser humano el HOMBRE específicamente las mujeres son de otro planeta, es el animal más despiadado y bruto que ha existido, y el ego y la avaricia el querer mas y mas sin medir las consecuencias nos llevan a hacer estupideces máximo cuando el mundo es dirigido por hombre, el día que el mundo sea dirigido por mujeres sin duda todo cambiará….
Lo siento por los machistas arrojarme en la hoguera, no soy feminista ni soy machista solo soy realista y me encanta ver las cosas lo más simple posible, blanco o negro al demonio con los grises.
Ahora vamos a los mercados
Voy a ser breve pues no ha ocurrido nada novedoso con respecto a la semana pasada hizo lo que tenía que hacer ya lo había comentado en S&P500 rumbo a los 1300: Un crudo rebote cuando lo que hoy es la parte izquierda del gráfico la semana pasada era la derecha. La media móvil de 50 días exponencial bajo hasta la zona de los 1970, OJO eso puede ser muy malo para los alcistas, sin duda una muestra más de la debilidad pues ni siquiera en agosto metieron la media móvil de 50 en esa zona OJO con ese detalle técnico vale oro lo más bajo fue en 1978 específicamente el 6 de octubre, eso crea un enjambre en esa zona, cada vez el escenario alcista pierde más brillo si es que de agosto para acá ha tenido algo de brillo ya saben como e despedazados todas las hipótesis alcistas desde el verano del año pasado. Bajo volumen de compra en semanal ojo, y muy hierático de hecho clásico de una trampa bajista. El volumen de la vela del viernes es decente un puntito para los alcistas, el reversal del VIX en semanal otro puntito, si nos fijamos en el MACD está comenzando a marcar divergencias, pero el MACD como todo tiene su magia y de momento creo que hay que ponerlo en la misma gaveta de los datos macros.
Ahora ¿quieren mantener el piso? fácil rompan la media móvil de 50 dias con FUERZA y se le dará una amnistía por un tiempo mas, ahora si fallan el castigo puede ser severo al punto de ir como un comenta a la zona de los 1715. Si rompen la media de 50 con fuerza no pasa nada nos mantenemos en modo de observación a ver que dibuja. Quieren cambiar la tendencia fácil ya lo había comentado en S&P500 rumbo a los 1300: Un crudo rebote pero lo repasamos
“Primero tienen que volar en pedazos los 1970, luego tienen que pelear con los 2000 y más importante aún los 2040 y los máximos obvio”
Ya comenzó a buscar la media de 30 y 50 vamos a ver qué ocurre se supone que la media de 30 y 50 hagan su trabajo especialmente la de 50 para eso fue llevada hasta la zona de los 1970 esta gente si son vivos, ya los robot con sus locuras nos confirmaron mis sospechas, pero como saben lo que yo crea poco importa el precio el volumen y los robot nos dirán el camino. No hay que apresurarse a abrir cortos al momento de entrar en esa zona, es tentador pero es estúpido, el mismo índice nos va a dar la señal como sera no tengo ni idea, son creativos y tiene muchas maneras de hacerlo, pero siempre la dan. Hay que esperar a que los grandes tiburones den el golpe de muerte y luego seguimos la estela, primero ellos luego nosotros OJO con eso.
La plata
Como comente estaba en un lateral entre los 13.75 y los 14.30, como comente las probabilidades de un rompimiento eran al alza, luego bajó hasta los 14.20 pero no fulmino a la baja la zona de los 14.30 nunca se sabe pero siempre que se respeten los 13.75 la plata debe de seguir subiendo. Tiene unas cuantos obstáculos pero se verán en su momento de momento lo más importante es ver si toma fuerza para ir a la zona de los 16. claro los 15 específicamente en los 15.06 para ser más exacto puede ser una zona donde se nos acabe la fiesta OJO pero hay que esperar.
La yen
Pues de libro como llevo tiempo comentando corrigió hasta la zona de los 00830 pero ojo se nos fue 00819, sinceramente veo más ruido que nada en la bajada de la yen pero no hay que apresurarse, si bajo hasta allá pues mejor eso nos da más tiempo para cazarla, espero que comience a lateralizar en la zona de los 00820 y los 00830, ese lateral es el que hay que tener bajo observación para tratar de buscar pistas de la dirección de la yen. Las probabilidades sin duda están de un fuerte rally al alza por todo lo que he escrito sobre el tema, pero con eso no basta hay que esperar y cazarla fríamente sin emociones.
Saludos y suerte
